01盈利能力分析

1.銷售凈利率=（凈利潤÷銷售收入）×100%； ?

該比率越大，企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)。 ?

2.資產(chǎn)凈利率=（凈利潤÷總資產(chǎn)）×100%； ?

該比率越大，企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)。 ?

3.權(quán)益凈利率=（凈利潤÷股東權(quán)益）×100%； ?

該比率越大，企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)。 ?

4.總資產(chǎn)報酬率=（利潤總額+利息支出）/平均資產(chǎn)總額×100%； ?

該比率越大，企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)。 ?

5.營業(yè)利潤率=（營業(yè)利潤÷營業(yè)收入）×100%； ?

該比率越大，企業(yè)的盈利能力越強(qiáng)。 ?

6.成本費(fèi)用利潤率=（利潤總額÷成本費(fèi)用總額）×100%； ?

?

該比率越大，企業(yè)的經(jīng)營效益越高。 ?

02 盈利質(zhì)量分析?

?

1.全部資產(chǎn)現(xiàn)金回收率=（經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量÷平均資產(chǎn)總額）×100%；?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

2.盈利現(xiàn)金比率=（經(jīng)營現(xiàn)金凈流量÷凈利潤）×100%； ?

該比率越大，企業(yè)盈利質(zhì)量越強(qiáng)，其值一般應(yīng)大于1。 ?

3.銷售收現(xiàn)比率=（銷售商品或提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金÷主營業(yè)務(wù)收入凈額）×100%； ?

?

數(shù)值越大表明銷售收現(xiàn)能力越強(qiáng)，銷售質(zhì)量越高。 ?

?

03 償債能力分析?

1.凈運(yùn)營資本=流動資產(chǎn)-流動負(fù)債=長期資本-長期資產(chǎn)； ?

對比企業(yè)連續(xù)多期的值，進(jìn)行比較分析。 ?

2.流動比率=流動資產(chǎn)÷流動負(fù)債； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

3.速動比率=速動資產(chǎn)÷流動負(fù)債； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

4.現(xiàn)金比率=（貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)）÷流動負(fù)債； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

5.現(xiàn)金流量比率=經(jīng)營活動現(xiàn)金流量÷流動負(fù)債； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

6.資產(chǎn)負(fù)債率=（總負(fù)債÷總資產(chǎn)）×100%； ?

該比值越低，企業(yè)償債越有保證，貸款越安全。 ?

7.產(chǎn)權(quán)比率與權(quán)益乘數(shù)： ?

產(chǎn)權(quán)比率=總負(fù)債÷股東權(quán)益， ?

權(quán)益乘數(shù)=總資產(chǎn)÷股東權(quán)益； ?

產(chǎn)權(quán)比率越低，企業(yè)償債越有保證，貸款越安全。 ?

8.利息保障倍數(shù)=息稅前利潤÷利息費(fèi)用=（凈利潤+利息費(fèi)用+所得稅費(fèi)用）÷利息費(fèi)用； ?

利息保障倍數(shù)越大，利息支付越有保障。 ?

9.現(xiàn)金流量利息保障倍數(shù)=經(jīng)營活動現(xiàn)金流量÷利息費(fèi)用； ?

現(xiàn)金流量利息保障倍數(shù)越大，利息支付越有保障。 ?

10.經(jīng)營現(xiàn)金流量債務(wù)比=（經(jīng)營活動現(xiàn)金流量÷債務(wù)總額）×100%； ?

?

比率越高，償還債務(wù)總額的能力越強(qiáng)。 ?

?

04 營運(yùn)能力分析?

1.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入÷應(yīng)收賬款； ?

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=365÷（銷售收入÷應(yīng)收賬款）； ?

應(yīng)收賬款與收入比=應(yīng)收賬款÷銷售收入； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

2.存貨周轉(zhuǎn)率： ?

存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入÷存貨； ?

存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=365÷（銷售收入÷存貨）； ?

存貨與收入比=存貨÷銷售收入； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

3.流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率： ?

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入÷流動資產(chǎn)； ?

流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=365÷（銷售收入÷流動資產(chǎn)）；?

流動資產(chǎn)與收入比=流動資產(chǎn)÷銷售收入； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

4.凈營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)率： ?

凈營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入÷凈營運(yùn)資本； ?

凈營運(yùn)資本周轉(zhuǎn)天數(shù)=365÷（銷售收入÷凈營運(yùn)資本）； ?

凈營運(yùn)資本與收入比=凈營運(yùn)資本÷銷售收入； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

5.非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率： ?

非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入÷非流動資產(chǎn)； ?

非流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=365÷（銷售收入÷非流動資產(chǎn)）； ?

非流動資產(chǎn)與收入比=非流動資產(chǎn)÷銷售收入； ?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

6.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率： ?

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)=銷售收入÷總資產(chǎn)； ?

總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=365÷（銷售收入÷總資產(chǎn)）； ?

總資產(chǎn)與收入比=總資產(chǎn)÷銷售收入； ?

?

與行業(yè)平均水平相比進(jìn)行分析。 ?

?

05 發(fā)展能力分析 ?

1.股東權(quán)益增長率=（本期股東權(quán)益增加額÷股東權(quán)益期初余額）×100%； ?

對比企業(yè)連續(xù)多期的值，分析發(fā)展趨勢。 ?

2.資產(chǎn)增長率=（本期資產(chǎn)增加額÷資產(chǎn)期初余額）×100%； ?

對比企業(yè)連續(xù)多期的值，分析發(fā)展趨勢。 ?

3.銷售增長率=（本期營業(yè)收入增加額÷上期營業(yè)收入）×100%； ?

對比企業(yè)連續(xù)多期的值，分析發(fā)展趨勢。 ?

4.凈利潤增長率=（本期凈利潤增加額÷上期凈利潤）×100%； ?

對比企業(yè)連續(xù)多期的值，分析發(fā)展趨勢。 ?

5.營業(yè)利潤增長率=（本期營業(yè)利潤增加額÷上期營業(yè)利潤）×100%；

對比企業(yè)連續(xù)多期的值，分析發(fā)展趨勢。